การลงทุนและลาภโชค

นักลงทุนหลายคนในขณะที่ได้รับผลประกอบการที่ไม่ดี มักจะตำหนิลาภโชคว่า “ทำไมโชคของฉันถึงแย่นัก พอซื้อตลาดหุ้นก็ตกลง!” แต่ผู้ลงทุนที่เป็นอัจฉริยะนั้นไม่เคยยอมรับว่าลาภโชคมีผลต่อการลงทุน ผู้ลงทุนหลายคนเห็นคนอื่นทำกำไรแล้วอดใจไม่ไหวที่จะกระโดดลงไปในตลาด แต่การขาดข้อมูลและทักษะมักทำให้การลงทุนลืมการตัดสินใจอย่างเป็นอิสระ และปล่อยให้ตลาดกำหนดชะตากรรมของตน ส่งผลให้สูญเสียเงินในตลาด จริงอยู่ที่ความสำเร็จนั้นมีส่วนเกี่ยวข้องกับโชค แต่ไม่ใช่ปัจจัยหลัก ความสำเร็จในการลงทุนจะต้องอิงกับเหตุผล

การคงความมีเหตุผลในตลาด

ในการตัดสินใจในตลาด นักลงทุนต้องรักษาความมีเหตุผลไว้ซึ่งเป็นเรื่องที่ยากมาก มนุษย์มักจะถูกโชคชะตาหรือความคิดที่เกิดจากความโลภ ความกลัว หรือความโง่เขลา มาตัดสินใจให้เลือกทางที่ผิด ตอนนี้ที่ตลาดมีความร้อนแรงมาก หลายคนถูกดึงดูดโดยผลตอบแทนที่สูงกว่า 50% ในเดือนพฤษภาคม แต่กลับลืมบทเรียนจากความล้มเหลวของตลาดหุ้นในช่วง 4 ปีครึ่งที่ผ่านมา นักลงทุนชาวจีนจะไม่ยอมให้ผลตอบแทนปีของตนต่ำกว่า 30% โดยหวังว่าจะให้หุ้นเพิ่มขึ้นในวันพรุ่งนี้ แต่ไม่รู้ว่าผู้ลงทุนที่ประสบความสำเร็จมากที่สุดในโลกอย่างวอร์เรน บัฟเฟตต์ มีอัตราผลตอบแทนต่อปีเฉลี่ยเพียง 23% ภายใต้ความคาดหวังที่ไม่สมเหตุสมผล นักลงทุนจึงมักจะตกลงไปในกับดัก

การต่อสู้กับตัวเอง

บทเรียนแรกที่อาจารย์ในวงการสอนคือ ก่อนที่จะเอาชนะตลาด ต้องเอาชนะตนเองให้ได้ ต้องต่อสู้กับจุดอ่อนของมนุษย์

การศึกษาข้อมูล

ปีเตอร์ ลินช์ ได้กล่าวว่า “การลงทุนโดยไม่มีการศึกษาเหมือนกับการเล่นไพ่โดยไม่ดูไพ่ที่อยู่ในมือ” ในการแข่งขันฟุตบอลโลกปีนี้ โค้ชผู้รักษาประตูทีมชาติเยอรมัน โค้ชเกอชต์ ได้ศึกษาและวิเคราะห์ข้อมูลทั้งหมดเกี่ยวกับทีมอาร์เจนตินา พร้อมจัดหาผู้ช่วยเพื่อรวบรวมข้อมูลของผู้เล่นอาร์เจนตินา ซึ่งพวกเขาได้จัดเก็บข้อมูลการยิงจุดโทษของผู้เล่นอาร์เจนตินาไว้จำนวนมาก จึงไม่แปลกที่ผู้รักษาประตูทีมเยอรมันโชว์ผลงานได้อย่างยอดเยี่ยม

การค้นหาวิธีการ

นักลงทุนที่ประสบความสำเร็จมักจะวิเคราะห์และสรุปกฎของตลาด เพื่อค้นหาวิธีที่จะเอาชนะตลาด วิธีการประเมินค่าเงินทุนของเกรแฮม วิธีการประเมินค่าหุ้นของฟิชเชอร์และปีเตอร์ ลินช์ รวมถึงวิธีการคำนวณกระแสเงินสดของวอร์เรน บัฟเฟตต์ ต่างเป็นวิธีการลงทุนที่มีประสิทธิภาพในตลาด วิธีการและปรัชญานี้ได้แก่ผลจากการฝึกฝนอย่างยาวนานของนักลงทุนที่ประสบความสำเร็จ นักลงทุนสามารถใช้ประสบการณ์ของรุ่นก่อนเพื่อสรุปและพัฒนาวิธีการลงทุนที่เหมาะสมกับตนเอง ส่งผลให้เกิดชัยชนะในที่สุด

ความอดทน

การให้เวลากับตลาดเพื่อที่จะเอาชนะจึงเป็นทางเลือกที่เป็นที่นิยมในบรรดานักลงทุนที่ประสบความสำเร็จ ไม่มีนักลงทุนคนใดที่จะหวังจะทำกำไรในวันรุ่งขึ้น วอร์เรน บัฟเฟตต์ ในยุคที่หุ้นเทคโนโลยีกำลังเฟื่องฟูในปี 90 เป็นผู้ที่โดดเดี่ยว แต่ฟองสบู่ในตลาดที่แตกหักทำให้เขาได้รับเลือกให้เป็นกษัตริย์แห่งหุ้น ดังนั้น ราคาหุ้นอาจจะเบี่ยงเบนจากค่าทางสากลในระยะสั้น แต่ในระยะยาวจะกลับสู่ค่าที่เป็นจริง ตลาดหุ้นในระยะสั้นเป็นเครื่องลงคะแนนเสียง แต่ในระยะยาวเป็นเครื่องชั่งน้ำหนัก

บทสรุป

การรักษาหลักคิดที่ถูกต้อง การทำการศึกษาอย่างลึกซึ้ง และการเลือกวิธีการที่ถูกต้อง เวลาเป็นสิ่งที่จะมอบผลตอบแทนให้คุณอย่างทวีคูณ